Intermarché, Auchan et Casino créent la plus grosse centrale d’achats française

Les points clés de l’accord

• Établi pour une durée de dix ans minimum.
• 6 entités d’achats en commun.
• 3 pour l’alimentaire, conduites par Intermarché : une centrale d’achats pour les produits de grandes marques, une structure de sourcing et de référencement des MDD et une structure de négociations de services.
• 3 pour le non-alimentaire (pour les mêmes modèles que l’alimentaire) sous la houlette d’Auchan.
• Casino ne pilote plus les négos avec les grandes marques, mais bénéficie des conditions négociées par ses deux alliées.
• Auxo, l’ex-centrale d’achats d’Intermarché et Casino, disparaît.

Sur le papier, le partenariat aux achats officialisé le 24 avril par Intermarché, Auchan et Casino à fière allure. Par sa taille d’abord : 29% de part de marché alimentaire cumulés à fin mars et sans doute plus de 31% dans quelques mois, une fois les rachats des ex-magasins de Casino digérés, le tout pour un parc de près de 15000 points de vente de tous formats, dans près d’une quinzaine de pays, mais très majoritairement en France. De quoi distancer largement les deux leaders actuels du marché, E. Leclerc (avec 23,8% de part de marché en CAM à mi-mars) et son second Carrefour (19,7%), même une fois que ce dernier aura absorbé Cora et Match et leurs 2,4 points de part de marché (sans doute pas avant l’automne).

Par son périmètre ensuite. Le deal entre les trois alliés couvre en effet l’achat des grandes marques, en même temps que le sourcing des marques propres, ainsi que la négociation des services avec les grands industriels. Le tout aussi bien pour les produits alimentaires que non alimentaires, en France comme à l’international. Et, à n’en pas douter, même si ce n’est pas spécifié, il concernera aussi la fourniture par les 58 usines d’Agromousquetaires d’un certain nombre de produits à marques de distributeurs, un marché clé où les trois acteurs pèsent, là aussi, très lourd : près de 27% des volumes et 28% du chiffre d’affaires de l’ensemble des produits sous marque propres vendus par les grandes surfaces en France (Kantar 2023). Un trio incontournable, donc, qui souhaite construire « la première centrale à l’achat française, tant en parts de marchés qu’en diversité et en complémentarité de formats de magasins », selon leur communiqué.

Intermarché au volant

Mais plus encore que la taille, ce sont aussi la nature et les modalités du projet, soumis à l’avis de l’Autorité de la concurrence et des instances du personnel du trio, qui étonnent. Cette alliance aux achats est en effet conçue pour vivre au moins une décennie, du jamais vu dans ce domaine où l’on a coutume de dire que l’amour, et surtout les gains opérationnels, durent… trois ans. Qui plus est, la gouvernance et le pilotage des différentes instances décidées par le trio ne laissent pas de surprendre dans une activité qui restait, chez les distributeurs, des chasses jalousement gardées !

Or dans le schéma tel qu’il se dessine, Les Mousquetaires se taillent clairement la part du lion. À Intermarché, en effet, le pilotage des achats des grandes marques, des MDD et des services liés à l’alimentaire – qui pèsent, bon an mal an, 80 % du business des GMS – et à Auchan celui des trois mêmes volets pour le non-alimentaire. Casino ne participant plus, ni à la mise en œuvre des négociations, ni à la gouvernance des structures d’achats, mais bénéficiant visiblement des conditions négociées par ses alliés moyennant, sans doute, une rétribution ou une commission versée à ses partenaires. « C’est un peu comme si Intermarché prenait le volant du véhicule, qu’Auchan prenait la place du copilote et que Casino s’installait à l’arrière, sur un strapontin », image un expert des achats. « Chapeau à Intermarché, commente un autre pro du domaine, qui va réussir à financer une partie du rachat des magasins Casino avec les royalties que va générer cette alliance aux achats avec ce même Casino. »

Pourtant, à y regarder de plus près, cette répartition des rôles colle parfaitement aux forces en présence. Pour le nouveau groupe Casino, désormais concentré sur ses réseaux de proximité, Franprix, Monoprix et Cdiscount, soit moins de 4 % du marché alimentaire, l’accord est vital. Ses dirigeants vont en effet avoir d’autres priorités à gérer dans les années à venir, à commencer par financer le plan social d’envergure qu’ils viennent d’annoncer puis la relance d’un réseau en mal d’investissements. En outre, ils obtiendront certainement de meilleures conditions dans cet attelage que seuls. Selon nos informations, en effet, Casino devrait passer par ITM Proxi pour gérer ses achats de marques nationales négociées par Intermarché. La même structure que celle utilisée par Francap (qui fédère les enseignes de proximité indépendantes G20, Diapar, Coccinelle) en contrat avec Les Mousquetaires depuis plusieurs années pour s’approvisionner en produits de grandes marques.

Des partenariats plutôt que la guerre

Pour Auchan, cet accord, où il garde quand même la main sur le non-­alimentaire, du fait de son expertise gagnée dans ce domaine avec ses hypermarchés, est tout aussi vital. Il s’agit de stopper l’érosion de sa part de marché (8,6 % en CAM à la mi-mars 2024) et de réussir, en profitant notamment de meilleures conditions tarifaires, mais aussi d’un accès facilité au sourcing des MDD, la reprise des 98 magasins rachetés à Casino, ainsi que la relance de son propre réseau. Gérard Mulliez, le fondateur de l’enseigne, a dû grincer des dents en voyant Auchan perdre le pilotage de l’alimentaire, mais l’époque est aux partenariats, plus vraiment à la guerre de territoires qui présidait à son époque.

Enfin, du côté des Mousquetaires, cette alliance où ils occupent une position centrale paraît tout aussi fondamentale. Elle matérialise leur volonté de « devenir invulnérables » dans l’alimentaire, selon les propres termes de leur président, Thierry Cotillard. En outre, en rendant les trois acteurs étroitement dépendants les uns des autres et les fils de cet accord difficilement dénouables, le premier groupement de commerçants indépendants de France se place en interlocuteur privilégié si jamais l’un de ses alliés venait à faiblir ou à faillir. Dix ans, c’est long, il peut se passer beaucoup de choses…