月々のクルマの支払いが大幅に安くなる「残価設定ローン」は得か損か

　「TOYOTA 3年ぶんください」。話題の“こども店長”が登場する、残価設定ローンの広告のコピーだ。トヨタ系列の販売店では、「ここ数年で利用者が増え、新車購入者の10％程度が使っている」（トヨタファイナンス）という。最近では、ガリバーなど中古車店も同様のプランを扱い始めた。

　残価設定ローンは、車両価格の一部をあらかじめ「残価（3〜5年後の下取り価格）」として据え置き、残りの金額を分割払いする仕組み。3〜5年後には、残価分を支払ってクルマを買い取る（一括か分割）、販売店にクルマを返却するといった選択ができる。

　利用者にとっては、月々の支払額が抑えられるのが最大のメリットだ。下の表の条件でプリウスを購入すると、通常のローンに比べて、月々約2万8000円も支払額が少なくなる。

　ただ、デメリットもある。据え置いた残価にも金利はかかるため、毎月確実に元金が減っていく通常のローンに比べて支払総額が増えてしまうケースが多いのだ。下の表の例では、残価設定ローンのほうが実質金利が優遇されているにもかかわらず、支払総額は約1万1500円高い。実際に都内のメーカー系販売店を複数訪れて見積もりを取ったところ、残価設定ローンの支払総額は割高なことが多かった。

　ちなみに、下の表のプリウスのケースでは、残価分を除いた3年間の分割払いで車両価格の約65％、同5年間では約91％を支払う計算になる。プリウスのオーナーになるには、さらに残価分（3年の場合105万6000円）の精算が必要。使い勝手が良いぶん、相応の負担があることは頭に入れておきたい。